2015年9月11日股票行情机构推荐具备爆发潜力的10金股：
1、仙坛股份：公司下游业务再深化 行业景气提升锦上添花
公司业务向下游迈进，鸡肉产品占主导。公司主营专注白羽肉鸡产业，主要产品包括商品代肉鸡和鸡肉产品。今年上半年，公司商品代肉鸡、鸡肉产品分别实现营收0.27亿元、8.42亿元，同比增加-76.15%、34.37%，其中鸡肉产品占营收比达93.16%。由于2014年生鸡屠宰加工厂建设项目的部分投产，公司饲养的商品代肉鸡基本全部由仙坛食品自用，造成商品代肉鸡销售大幅减少。公司重心向波动较小的鸡肉产品倾斜，可保证收益稳定性；同时商品代肉鸡与鸡肉产品之间的可转换效应，也给公司带来了更多的弹性。
供需结构将改善，行业景气度将上行。(1)基于美国禽肉禁运和白羽肉鸡联盟的引种配额协定，我国上半年祖代引种量急剧下降，第一季度实际引种量为2.6万套，上半年共引种约30万套，相比于2014年上半年的54万套下降了42.66%。在内外受限的背景下，我们预计今年全年引种量在85万套左右，将显著低于100万套的供需平衡点。(2)2014年，公司前三大客户双汇、金锣、肯德基的营收占比分别为8.91%、8.24%和5.69%，形成公司稳定的客户资源。截至2015年6月，百胜餐饮集团在中国的开店数量达到41748家，保持缓慢增长的态势。然而百胜中国同店销售和双汇发展净利润在近四个季度均为负增长，印证了此前鸡肉消费相对疲软的现象。但也可以看到需求虽有下降，但降幅是趋于缓和的。结合未来供给端收缩的考虑，行业景气度将缓慢上行。最新股票行情
“七统一”实现紧密型合作养殖，产能扩张有序进行。(1)公司对商品代肉鸡养殖采取“七统一”管理下的“公司+自养场+合作场”养殖模式，在传统的“五统一”管理的模式上增加了选址和标准化管理两个统一。公司与合作养殖户签订5年至30年的委托饲养合同，保证养殖稳定性。公司实施抵押金制度和担保人制度对合作养殖户违规行为进行前置性预防。(2)随着2014年生鸡屠宰加工厂建设项目的部分投产，公司年最大屠宰量由5559万羽上升到8875万羽，增幅近60%。当该项目完全达产后，公司商品代肉鸡年屠宰加工产能将达到1亿羽，按公司2014年鸡肉产品出胴率等指标测算，鸡肉产品年产量超过23 万吨。
未来看点：纵向深化+立体养殖模式改造。(1)公司拟投入2.33亿元用于熟食品加工项目，实现产业链进一步向下游延伸，以获得后端较高利润。(2)公司拟投入5.25亿元用于商品鸡饲养立体养殖技术改造项目，相比于公司目前采用的网式饲养方式，立体养殖技术拥有提高空间利用率、提升饲料回报率、实现全自动养殖三方面的优势，最终实现养殖规模扩大、成本降低、盈利提升。
估值与评级：我们预计公司15-17年EPS分别为0.30元、0.86元和0.72元，对应PE为75倍、26倍和31倍。首次覆盖，给予“增持”评级。
风险提示：禽类疫病发生风险，鸡肉/肉鸡价格波动风险，募投项目或不达预期 .(西南证券熊莉)
2、天顺风能：走向全球化风场运营添助力
已经成为GE、Vestas、Siemens、Gamesa、Suzlon、Repower等一流国际风电设备整机厂商的全球风塔指定供应商，风塔产品销往美国、加拿大、欧洲、南美、印度等全球市场。
公司海外销售与利润占比高，受益汇率贬值弹性大。
公司凭借良好的综合管理能力，在国际市场上产品具有较大的成本优势，国际风电巨头对公司的采购量逐年增长。海外收入占比始终超过60%，而且由于海外毛利率高于国内，运费低于国内，因此公司的海外利润占比要高于收入占比，始终超过70%。同时公司有大量在手海外订单，绝大多数是以美元结算，受益于人民币贬值，公司的销量、利润率都能够得到大幅度提高。因为公司净利率水平维持在12——13%，业绩向上的弹性非常大。
全球产业链布局合理，制造能力世界领先，契合行业发展趋势。
上市之后，公司新建设了全球领先的太仓港区生产基地，加工能力更强，生产效率更高，地理位置与运输条件更好，提高了公司在海外高端市场，以及海上风电市场的竞争力。2013年收购Vestas在丹麦的风塔工厂，十分有利于公司开拓欧洲市场以及海上风电的风塔市场。在“一带一路”国家战略的带动下，国内运营商和整机制造商在海外市场发力，将帮助公司提高海外市场的占有率，中标龙源电力南非项目2.86亿元的风塔合同，仅仅只是开始。
整合优质风场资源，滚动开发能力强，运营规模高速增长。
北京宣力具有很强的优质风场资源获取能力，而上市公司主业能投提供充沛的现金流。北京宣力在出售宣力控股剩余55%股权，并受让1.7%的上市公司股份后，与上市公司之间形成密切的利益绑定，北京宣力的风场资源优势和公司的资金优势实现了强强联合，为风电场运营业务的高速发展奠定了坚实的基础。
预计公司2015——17年EPS分别为0.34、0.51、0.77元，对应PE为28、18、12倍，首次给予“买入”评级，目标价15.30元。(中信建投 徐伟)
3、甘肃电投：“大集团小公司”的甘肃水电龙头
公司概览：甘肃国资背景，地方水电龙头
公司控股股东为甘肃电投集团，实际控制人为甘肃省国资委。公司主营水力发电与新能源开发，由于新能源项目收购仍在进行，水电业务贡献公司当前全部营收。受来水影响15H公司实现归母净利-0.68亿元，其中控股电站和参股小三峡水电对归母净利贡献分别为-0.96亿元和2886万元。
水电装机规模稳定，来水和CDM收入决定盈利水平
截止2015年上半年，公司权益装机总容量181.7万千瓦，已发电权益水电装机容量达到17.5万千瓦，装机规模稳定。未来杂木河神树水电站建成投产后，公司水电发电量将主要取决于上游来水情况和CDM收入。2014年公司CDM收入由去年同期的1.44亿元大幅回落至889万元，同比降幅为 93.8%，导致2014年度电净利润由0.045元下跌至0.022元。
公司布局风电光伏项目，收购酒汇风电有序推进。
2015年6月公司发布定增预案(二次修订)，拟募集资金总额不超过18.1亿元用于收购集团旗下酒汇风电并投资建设下属电厂。15年前5月受限电影响，酒汇风电亏损约900万元，但伴随电改推进，未来限电情况有望得到缓解，根据2013年酒汇风电投产机组盈利情况推算，未来全部机组投产后，酒汇风电每年可实现净利润约1.12亿元，归母净利约1.09亿元。
股东剩余权益装机约为上市公司2.2倍，注入空间较大
截至2015年3月末，公司控股股东甘肃电投集团合计拥有在产权益装机631.66万千瓦，权益装机约是上市公司体量的3.6倍，剩余在产权益装机约为上市公司的2.2倍，未来资产注入空间较大。当前，集团共有5个拟建电站，权益装机规模为上市公司体量的3倍，推升注资空间。
首次覆盖给予“谨慎增持”评级
2015年7月份公司实现归母净利8238万元，前7月归母净利合计为1392万元，已成功实现扭亏。公司预计2015年可实现归母净利为 1.75亿元至2.15亿元，较2014年(1.98亿元)同比变化-11.6%至8.6%。不考虑酒汇风电资产注入，我们预计公司2015-2017年 EPS分别为0.25元、0.28元和0.31元，按照2015年9月7日收盘价(9.31元)计算，对应15年市盈率为37.7倍，对应单位投产装机的市值为3807元/千瓦。与市值相近的水电公司相比，公司估值水平相对较高，综合考虑到集团未来资产注入空间较大，首次覆盖给予“谨慎增持”评级。
风险提示：公司发电量和酒汇风电盈利低于预期。
4、易食股份：参与设立150亿产业基金对外投资迈出第一步
事件
2015年9月8日，公司与中国工商银行海南省分行、海南省发展控股有限公司、北京京旅盛宏投资管理有限公司和海航旅游集团有限公司签署了《海南旅游产业投资基金框架合作协议》，拟发起设立海南旅游产业投资基金。
简评
参与设立百亿基金、银行+ 国资委利益绑定。基金总规模150亿元，首期规模20亿元。各方投资情况如下：1)工行海南分行：优先级有限合伙人、出资13亿元、占比65%。2)海南省发展控股有限公司(海南省国资委旗下)：中间级有限合伙人、出资2亿元，占比10%；3)易食股份：中间级有限合伙人、出资2亿元，占比10%；4)北京京旅盛宏投资管理有限公司(由海航旅游集团有限公司和海航易生控股有限公司共同出资设立)：普通合伙人、出资0.2亿元，占比1%。5)海航旅游：劣后级有限合伙人、出资2.8亿元、占比14%。
6-7年后实现收益：基金存续期5+2年(第1年为募集期，第2-5年为投资期，第6-7年为退出期)。基金收益分配：支付优先级有限合伙人利息〉返还全体合伙人本金(优先级中间级〉普通〉劣后级有限合伙人)〉向全体合伙人分配收益(首先将10%收益分配至优先级有限合伙人，剩余90%收益按照普通合伙人、中间级有限合伙人、劣后级有限合伙人20%：30%：50%比例分配收益)。管理费收取标准：第1-5年，按实缴资本的2%；第6-7年，按尚未退出项目初始投资额的2%。
将涉足多项新型旅游、六要素全覆盖：基金投资方向包括海洋旅游、医疗养生旅游、购物旅游、会展旅游等十大业态和产品以及旅游六要素提升改造项目；海南省政府确定的十三五期间重点旅游产业项目和省旅游委确定的重点招商项目。
投资建议：公司已经改名为海航凯撒旅游，预计年内净利润2亿元，定增过会后市值158亿元。在出境游高景气行业中，全产业链+优秀团队+股东支持优势明显，看好长期成长，重点推荐标的。(中信建投 刘越男)
5、羚锐制药：终端覆盖率持续提升产品布局及外延发展有望超预期
投资要点：
上半年业绩增长较好，未来新增厂房设备全面升级。上半年业绩正常增长，收入增长26%。其中口服药增长约20%，贴膏剂增长约31%。新建 100亿产能的项目新县旁边建设新的厂房并升级技术，自动化程度达到国际现代化水平，是国内最先进的膏剂生产线。通过项目创造一个更好的生产平台，有利于产品质量工艺的全面提升。一期项目建成后有望全负荷生产，近几年将努力实现20亿的销售规模，新产品线将在这里得到拓展，包括祛痘、驱蚊等新品，产品消费属性提升。
产品品类布局完善，细分市场定位明确。在OTC 领域公司布局了膏剂的多个细分领域，其中通络祛痛膏主治颈椎腰椎和膝盖，伤湿止痛膏主治风湿，辣椒止痛膏主治重度风湿，壮骨麝香止痛膏主治急性挫伤。暖贴项目建成后市场空间也非常大(发热持续时间优于同类产品)，小儿退热贴目前在OTC 企业里是排在前列的，去年小儿退热含税收入5000万，今年有望达到1亿。激素类产品在不断寻找一些适合OTC 或临床销售的产品，化药抗生素类的产品也有很多可以销售，生物药业子公司具备多个软膏和喷雾剂类的独家产品，此外还有银杏茶、降压茶等保健品产品的布局。公司的产品策略一方面是重磅产品精耕细作，另一方面要扩充产品线，通络祛痛膏向争取5年内达到10个亿的销售目标。
销售覆盖领域不断拓展，完善连锁渠道带动新增产品快速推广。公司的有效销售人员约1000多人，大的地级市都有专门人员覆盖。不同产品的药店覆盖率不同，通络祛痛膏的覆盖率达到75%以上，整体覆盖大概50%左右，过去的模式以渠道驱动，会有较严重的囤货现象，经过几年的体制调整变成终端驱动和营销驱动模式，库存周转率提高。公司加强品牌连锁合作，在二线城市和县级市的战略连锁有1000多家，占比约30%，未来连锁渠道增量空间的再分配将成为羚锐的重要机遇。
业绩进入加速释放期，外延并购超预期概率大。经过多年控股权整固与内部营销体系变革，公司业绩进入加速释放期，公司搭建了卓有成效的OTC 终端营销队伍，有望推动新产品加速放量。公司资产结构极为健康，2015年底持有“准现金”将接近20亿，积极寻求外延整合机会，超预期概率较大。考虑 2015年非公开发行摊薄股本，我们上调2015-2017年盈利预测至0.24元、0.30元、0.38元(2015-2017年预测原值为0.21 元、0.28元、0.37元)，同比增长85%、28%、25%，对应预测市盈率分别为47倍、37倍、30倍，考虑公司拥有接近20亿“准现金”，估值并不高，大股东及高管定增获得证监会批准将打开股价上行空间，维持买入评级。
6、中南传媒：与全球教育巨头培生战略合作，教育业务迎来更大发展契机
报告要点
事件描述
公司与培生教育出版亚洲有限公司签署《战略合作框架协议》，合作内容包括： 1、同意互为合作事项创造最惠条件和待遇；2、公司合作代理推广培生知名教育产品；3、联合打造强势教育品牌及产品；4、在教育云平台和教育大数据领域合作，共同开拓数字教育市场；5、开展国际业务和资本合作。
事件评论
强强联手，看好合作前景。培生是全球领先的教育集团，2015年上半年总收入21.57亿英镑，其主要收入来源包括学校教育教学服务(收入 9.87亿英镑)、高等教育学习(收入6.17亿英镑)、以及专业英语教育(收入5.53亿英镑)，近期全面剥离媒体业务，集中精力进行教育产业尤其是数字教育产业的布局与扩张，在数字产品应用推广领域处于全行业领先地位。此次公司成为其战略合作伙伴，且承诺将在合作事项中为彼此创造最惠条件和待遇，前景极其值得期待。
产品合作代理及开发将为公司带来新的增长空间。公司将合作代理培生知名的教育产品(包括但不限于英语、科学等学科的教材、教辅、测评、培训等) 并联合打造强势教育“龙头”品牌及产品。培生的“朗文”品牌在国内具有极高的知名度及销量，其引进出版的《新概念英语》也是全国性的英语经典教材，在近 30日当当图书畅销榜中，《新概念英语1、2、3》分列2、3、8位，《朗文当代高级英语辞典》位居第35位。公司上半年省外收入占比已经达到 19.85%且推广能力不断强化，新品教材进入省外 23个省(市、自治区)及湖南大部分市州；公司未来有望借助培生的优质内容资源、产品开发能力在全国市场获取更大增长空间。
合作将推动公司数字教育业务更快发展。公司与培生在教育云平台及大数据领域的合作将通过天闻数媒展开，天闻数媒产品已覆盖20个省(市、自治区)共87个区县，上半年在线教育解决方案单校产品累计拓展至713所学校，区域教育云产品和“三通两平台”项目拓展至11个区县， 该业务本身即与培生未来发力数字教育的战略具有极高的契合度，结合双方的内容优势及产品开发能力，后续具备相当想象空间。
维持买入评级。公司内生健康，此次合作带来新的发展契机，当下估值具备安全边际，结合当前市场风格及公司前景，重申买入评级。
7、全筑股份：股份增持计划完成上半年营收稳定增长
事件：全筑股份发布公告，公司控股股东、持股5%以上的股东以及高管团队部分成员完成股份增持计划，其中：控股股东、实际控制人朱斌先生增持 425,300股，增持金额10,000,767元；持股5%以上的股东陈文先生累计增持153,100股，增持金额约350万元；公司高管团队部分成员蒋惠霆等三人累计增持105,900股。
点评：
彰显信心，累计增持684,300股：7月12日公司发布增持公司股票计划，7月12日起6个月内实际控制人朱斌先生计划以不低于1000万元人民币增持公司股票，高管团队计划以不低于700万元人民币增持公司股票，并承诺增持日起6个月内不减持。目前，朱斌先生已完成增持计划，累计增持金额超过1000万元，持股比例由计划实施前的34.2587%上升至34.5245%。目前实际控制人朱斌先生、持股5%以上的股东陈文先生及高管团队部分成员已累计增持公司684,300股，占总股本的0.43%，占流通股本的1.71%。此次增持，显示了管理团队对公司后续良好发展的信心。
上半年营收增长稳定：公司日前发布的半年报显示，上半年营业收入8.39亿元，同比增长10.15%；归属于上市公司股东的净利润为 2,068.93万元，同比增长24.84%。上半年基本每股收益(EPS)为0.16元/股，上年同期为0.14元/股。核心业务公装施工营业收入 7.97亿元，同比增长11.60%，公司的住宅全装修业务继续占据较大比重。公司家居业务实现收入630.70万元，同比增长4664.36%，增长明显。公司的毛利率有所增加，公装施工毛利率为13.08%，比上年增加1.57个百分点。
业务布局全国，遍及全国六十多个城市：2015年，公司住宅全装修业务已遍及城市达六十多个，业务布局加快向全国发展，业务范围正在进一步扩大。上半年，公司不仅在主战场华东地区营收稳定，还在东北、华北、西北等地区实现较大规模业务扩张，华北地区营收同比增长2169.34%，西北地区营收同比增长295.02%。与此同时，公司也加强了在公共建筑装饰领域的发展，并开始研发住宅个性化定制装修。上半年公司完成了7项全装修领域的上海市企业标准的制定，涵盖室内装饰装修作业全部节点，从设计源头，到施工工艺，到最后环节的售后服务，形成了标准化体系。经过多年发展，全筑股份无疑是住宅全装修领域的佼佼者。
盈利预测与投资评级：我们维持公司2015-2017年每股收益分别为0.61元、0.77元和0.89元的预测。考虑到公司在住宅全装修领域的龙头地位及未来的成长性，我们维持对公司的“买入”评级。
风险因素：对恒大地产存在单一客户依赖过大风险；全装修增长低于预期；互联网家装业务推进速度低于预期；房地产市场景气度下滑。(信达证券 关健鑫)
8、新都化工：大手笔大布局购买益盐堂少数股权意在布局盐改基本面最扎实的农村互联网龙头
事件：9月8日公司发布公告，与应城益盐堂公司的少数股东签订了《股权转让意向协议》，收购其持有的49%股权。此外，公司通过控股96.55%的应城盐业公司间接持有益盐堂公司其余51%的股份，益盐堂公司依然是公司的控股子公司。
点评：公司在食盐业务上具有双重壁垒优势：1)生产端壁垒。
随着200吨海藻碘生产线的投产，高端食用盐产业链优势增强，川菜调味品领域继续保持快速发展。目前公司是行业内规模最大、全国布局最全面的企业，海藻碘和低钠盐是公司品种盐中最大的两个品类，公司在上游产能全国布局占行业超过20%，形成了有效的壁垒。2)销售端壁垒。公司与15家盐业公司合作，提前占领渠道资源。因此我们认为，新都化工目前是体制内最具备优势的企业，盐改放开后公司将率先受益，渠道价值期待重估和再开发。
本次收购进一步集中了公司对益盐堂的控股权，进一步整合品种盐业务资源，更好地拓展品种盐业务以及实施公司调味品战略布局奠定良好的基础，符合公司整体战略发展需要。
益盐堂14年实现净利润1.1亿元，由于各省盐业公司上半年积极去库存导致下放指标量减少，15H1营业收入和净利润同比分别下滑14.5%、 22.4%，预计上半年去库存完毕后全年可实现稳定增长盈利预测与投资建议：新都化工业务板块从最初的化肥、化工--品种盐--川味调味品-- 农村电商平台，各业务之间相互协同，降低公司经营风险，共同开启公司成长空间，新都化工下半年的发展我们将拭目以待。预计公司非互联网业务主业15-17 年EPS分别为0.61/1.30/2.26元，给予16年20xPE，对应每股价格为26元，此外，我们预测哈哈农庄16年流水20亿元，给予 2xPS，对应40亿市值，每股价格为10元。综合两项业务，公司目标价为36元，维持“买入”评级。
风险因素：协同效应不及预期；哈哈农庄开拓低于预期风险。
9、益佰制药：梦已开启千亿路上
设立肿瘤中心：2015年9月2日，公司与从事医疗、卫生行业投资、经营管理的广州金沙洲医院投资管理有限公司以及其全资公司广州中医药大学金沙洲医院签订关于在广州中医药大学金沙洲医院设立肿瘤中心的《合作框架协议》。公司与金沙洲医投双方拟出资共同成立广东肿瘤医疗投资管理有限公司(以下简称“新公司”，名称以工商部门登记注册名称为准)，注册资本3000万元(具体由双方签署的出资协议确定)，其中，公司以现金出资1530万元，占注册资本的51%，金沙洲医投以现金出资1470万元，占注册资本的49%。
肿瘤中心规划：新公司拟与金沙洲医院合作建设肿瘤中心，肿瘤中心项目主要由肿瘤普通放疗中心、肿瘤质子治疗中心、细胞免疫治疗中心及500余张床位的肿瘤病房四部分组成。肿瘤中心争取与广东省肿瘤防治技术领先医疗机构开展深度、长期的合作。当条件成熟时，争取将肿瘤中心变更为具品牌影响力名称的肿瘤医院。
投资设立肿瘤医疗产业并购基金：公司拟出资1.5亿与中钰资本管理(北京)有限公司共同发起设立肿瘤医疗产业并购基金。
并购基金投资规模30亿，分三期出资。投资方向限于与益佰制药战略发展规划相关的肿瘤医疗服务机构(肿瘤医院)，主要方式包括但不限于并购、新建、合作经营等。被投标的项目未来可以由益佰制药在同等条件下优先收购，或者以通过产业整合、并购重组、独立上市等方式实现被投标的项目的退出。
高管增持彰显发展信心：基于对公司未来持续稳定发展的信心以及对公司价值的认可，公司高管郎洪平先生、汪志伟先生和张圣贵先生通过华泰证券股份有限公司设立的“华泰聚力3号集合资产管理计划”，于2015年8月27日合计增持公司股份1324.36万股，增持金额约1.96亿元，合计增持股份占公司总股本的1.67%。
盈利预测与投资评级：我们预测益佰制药2015-2018年营业收入分别为39.1亿、46.1亿、55.3亿和65.3亿元，归属母公司净利润为6.0亿、8.9亿、11.6亿和14.5亿元。折合2015-2018年EPS分别为0.75元、1.12元、1.46元和1.83元，对应动态市盈率分别为20.3倍、13.6倍、10.4倍和8.3倍。公司聚焦肿瘤领域，积极布局肿瘤医疗服务平台，拥抱互联网，运用互联网资源推动成长，员工持股计划提升员工积极性与创造性，高管增持彰显发展信心，艾迪注射液稳健增长，洛铂市场空间巨大，妇炎消胶囊、葆宫止血颗粒享受基药红利，销售实力强大，助力产品推广。公司上半年净利润下滑，然而通过增加销售费用成功拉动营收增长，抢占市场份额，随着后期销售费用得到有效控制，我们认为公司净利润会大幅稳定增长。考虑到公司肿瘤医疗服务平台已拉开序幕，我们维持公司“买入”评级。
风险提示：政策风险、招标降价风险、肿瘤医疗服务平台进度低于预期风险。
10、驰宏锌锗：增发落锤放眼北疆
增发方案落定，今日复牌
2015年9月8日，公司发行股份收购资产并募集配套资金暨关联交易事项获得证监会有条件通过。增发草案中，公司将以26.17亿元收购荣达矿业49%股权，交易对价的76.5%以发行股份方式支付，其余23.5%以现金方式支付。收购完成后荣达矿业将成为驰宏锌锗全资子公司；公司还将募集不超过25.84亿元的配套融资金额。公司股票自2015年9月9日复牌。
半年报不及预期，锌价上涨有望支撑业绩
2015年上半年公司营收105.2亿元，同比增长13%，归属于上市公司股东净利润6518万元，同比下降31%；扣非后净利润6538万元，同比增长13%。公司业绩不及预期是因为荣达矿业受气候因素影响产量降低，利润贡献有限；而铅、银产品价格同比下滑，使公司经营业绩受损。从上半年工业金属价格变动来看，锌价较去年同比增长4%，有望保持上涨态势，将对公司业绩形成支撑。
收购荣达矿业，自产铅锌矿增加6.5万吨/年
收购荣达矿业股权完成后，荣达矿业将成为公司全资子公司。荣达矿业储量：铜4.3万吨，铅75.0万吨，锌89.9万吨。2012-2014年铅锌精矿产量分别为6.8、3.6、4.7万吨，其中2014年产锌精矿2.6万吨，铅精矿2.1万吨，铜精矿0.02万吨。项目达产后年生产规模100万吨，年产铅锌精矿约6.5万吨金属量，还将进一步完成扩产项目。未来将为呼伦贝尔20万吨铅锌冶炼项目提供原料。
给予“买入”评级
预计2015-2017年EPS分别为0.17、0.25和0.37元，对应PE分别为49、33和22倍。给予公司“买入”评级。
风险提示：铅锌价格变动风险，产量投放不达预期风险
